Modele irc

Considérez le cas le plus simple-le processus normal et supposons que t = 1 et nous avons défini la dérive de processus $ mu = 0 $. Cela conduira à l`étalonnage du modèle suivant: moyenne = taux de risque moyen pondéré du cluster et vol = volatilité du cluster. Nous emploierons des approches de modélisation de la propagation de crédit standard à des fins de clarté et de cohérence et démontreront la facilité de mise en œuvre de la solution proposée. Bien que l`approche de modélisation repose sur la distribution des taux de risque et la migration de notation par passes, cette dernière peut être facilement incluse dans le cadre l`ABE a publié aujourd`hui deux séries de lignes directrices sur la valeur en péril stressée (VaR stressée) et sur le Méthodes de modélisation par défaut et frais de risque migratoire (IRC) employées par les établissements de crédit à l`aide de l`approche modèle interne (IMA). Ces lignes directrices sont considérées comme un moyen important de remédier aux faiblesses du cadre réglementaire du capital et de la gestion des risques des institutions financières. Leur objectif est de contribuer à des conditions de concurrence équitables et de renforcer la convergence des pratiques de surveillance dans l`ensemble de l`UE. Les autorités nationales compétentes devraient mettre en œuvre les dispositions énoncées dans les lignes directrices dans les six mois suivant leur publication. Après cette date, les autorités compétentes doivent veiller à ce que les institutions respectent effectivement les lignes directrices. Il s`agit du résumé de chaque modèle IRC discuté ci-dessus: le CEI représente une estimation des risques de défaillance et de migration des produits de crédit non titrisés sur un horizon de capital d`un an à un niveau de confiance de 99,9%, en tenant compte des horizons de liquidité des positions individuelles ou des ensembles de positions.

Le Comité s`attend à ce que les banques élaborent leurs propres modèles de calcul du CEI pour ces postes. Le présent document fournit des lignes directrices sur la façon de développer un modèle IRC. Il contient également des conseils sur la façon dont les superviseurs devraient évaluer les modèles IRC des banques. L`accord du Comité de Bâle/OICD conclu en juillet 2005, 1 contenait plusieurs améliorations au régime de capital pour les positions des livres de négociation. Parmi ces révisions, il y avait une nouvelle exigence pour les banques qui modètaient le risque spécifique de mesurer et de détenir des capitaux par rapport au risque par défaut qui est incrémental à tout risque par défaut capturé dans le modèle de la valeur à risque (VaR) de la Banque. Les frais différentiels de risque par défaut ont été incorporés dans le régime du capital du portefeuille de négociation en réponse à l`augmentation de l`exposition dans les livres de négociation des banques aux produits liés au risque de crédit et souvent illiquides dont le risque n`est pas reflété dans la VaR. En octobre 2007, le Comité de Bâle sur le contrôle bancaire (le Comité) a publié des lignes directrices pour le calcul du capital pour le risque de défaillance incrémentielle pour les commentaires du public. Lors de sa réunion de mars 2008, il a examiné les commentaires reçus et a décidé d`élargir la portée de la redevance de capital. La décision a été prise à la lumière de la récente agitation du marché du crédit où un certain nombre de grandes organisations bancaires ont subi de grosses pertes, dont la plupart ont été soutenues dans les livres de négociation des banques.